李晓彬
【市场概览】美国2月非农新增就业23.5万（建筑和制造业表现突出），失业率降至4.7%，但工资增速不是很火热。强劲的非农虽为本周美联储加息铺平道路，但市场已提前消化，美元多头趁机暂时获利了结。CME最新数据显示，3月加息概率为88.6%。
英美媒体陆续援引知情者消息称，在3月9日的欧央行货币政策会议上，部分决策者主张在终结QE以前先上调目前处于历史低位的利率，不过未获得广泛支持。市场已开始预期欧央行淡出QE的路径，或像2014-2015年加息前的美联储。
国内方面，“一行三会”酝酿债市监管升级，统一监管或将从资管产品延伸至债市交易。央行副行长称，居民部门杠杆水平不算高，但要防止继续走高。
【关注】欧央行行长德拉基讲话，美国就业市场指数LMCI（美盘，北美地区开始进入夏令时，交易时间提前1小时）。
【沪金、沪银】美国2月强劲的非农数据为3月加息铺平道路，短线或仍压制贵金属。另继续留意欧洲政治的不确定性，并关注内盘贵金属较外盘的溢价。沪金1706合约日内操作区间270.5-273.6，止损1.3个点。沪银1706合约日内操作区间4000-4080，止损45个点。止盈宜大于2倍止损。
【沪胶】越南2月天胶出口9万多吨，同比增长75.6%；其中出口中国5.8万吨，同比增长112%。目前沪胶主力移仓换月，短期或震荡整理，1705合约日内操作区间17000-17850，止损300个点，止盈宜大于2倍止损。


李雅静
国家统计局局长宁吉喆：中国经济延续稳中向好态势，工业增速超过6%；2017年全球铁矿石供应将增加约5000万吨；内蒙古煤价逆市回升同比涨幅近60%；化解5000万吨钢铁过剩产能不包括地条钢；Mysteel全国日均粗钢产量预估3月上旬213.87万吨。
【螺纹钢】1705合约上一交易日与夜盘皆震荡偏弱，今日或继续回落。今日操作区间3300—3390。
【铁矿石】1705合约上一交易日与夜盘皆震荡偏弱，今日或继续回落。今日操作区间622—648。


谢祥华
【原油】美国石油钻井数量继续增长，欧美原油期货跌至三个月来最低，交易商担心欧佩克减产无法缓解全球供应过剩现象。美国原油期货连续三天累计下跌9%，为去年2月份以来最大的三日累计跌幅。WTI原油4月期货结算价每桶48.49美元，下跌0.79美元；布伦特原油5月期货结算价每桶51.37美元，下跌0.82美元。
【LLDPE】聚乙烯市场整体呈现下跌，塑料期货连续低开大跌，石化库存水平尚处于高位，石化陆续下调价格，商家悲情绪加重，多数跟跌报盘，终端工厂补仓意向仍旧偏弱。LLDPE现货价格或将维持在9200-9600元/吨。短期观望为主，回调结束后再介入多单。
【PP】多数石化出厂价平稳，对市场的成本支撑有限。期货盘面高开低走，打击下游接货意愿；贸易商让利销售，市场交投氛围清淡。受下游需求制约，预计近期市场仍将延续震荡回落走势。华东拉丝主流价格在8200-8250元/吨。短期观望为主，回调结束后再介入多单。


濮翠翠
【豆粕】美豆期货周五下跌，因南美大豆丰产前景明朗，尤其是巴西创纪录的大豆产量预测数据进一步上调，内陆运输条件改善，美豆出口放慢，美元汇率走强。国内豆粕供应正常暂未受到停机影响，但下游需求疲软，基本面还是偏空，连粕主力短期内受2850一线支撑，目前缺乏中期方向指引。
【油脂】周五MPOB报告显示，2017年2月底马来西亚棕榈油库存为146万吨，环比减少5.3%，略低于市场预期。产量为126万吨，环比减少1.4%，连续第五个月下滑，不过环比降幅要低于分析师预测的4.5%。出口量大幅下滑至111万吨，环比减少14%。报告好于预期，但是上周行业会议上专家一致看空，令马棕油价格压力重重，加上USDA报告利空，油脂继续以偏空思路对待。


林耿
【棉花】国储棉开始轮出，目前国内棉花总体上是供大于求，短期振荡偏弱走势。技术上，郑棉继续回落，下破60日均线上方获支撑，预计短期振荡偏弱。操作上，建议轻仓逢高抛空。
【玉米】因南美丰产收跌，3-4月份还存在一波季节性售粮的高峰期，下游方面饲料和淀粉深加工处于消费淡季；但近期政策持续筑底，存在上涨空间。技术上，DCE玉米振荡回落，跌破20日均线支撑。操作上，暂时观望。


苏涛
上周五美国非农数据好于预期，但因薪资稍拖后腿，美元继续走弱，收于101.26。
【沪铜】上周五，美指高位回落，央行继续净回笼1100亿元，伦铜低位反弹，沪铜先抑后扬重心上移，技术面空由空转中性；行业面：贴水扩大10至贴水5元/吨；LME库存连续大增后首降减1800吨；进口铜精矿现货TC继续下滑，但是下跌减速；Cerro Verde铜矿开始罢工。伦铜库存止增后低位反弹开始，但受制于上方均线压顶及美元加息背景，铜价或缓慢攀升，关注上方均线47000附近阻挡性，若无效内盘逢低买多，适时止损。
【沪铝】上周五，美指高位回落，央行继续净回笼1100亿元，国内发布《关于利用综合标准依法依规推动落后产能退出的指导意见》，沪铝受振大幅反弹，日盘反弹2.62%，技术面或转中性，20日均线压力初现；行业面：贴水收窄20至贴100；地库存合计112.2万吨，环比上周四增加9.4万吨。沪铝库存高企，下方均线和成本支撑明显，今日或低位反弹逢低买多，适时止损。
【沪镍】上周五，美指高位回落，央行继续净回笼1100亿元，内外盘镍价未能继续反弹，沿布林下轨下跌，技术面维持利空；行业面：菲律宾无利好消息。沪镍偏离布林下轨，随时关注反弹，暂观望或逢反弹入多。


注：本建议只代表分管各品种的研究员的个人意见，若采用，则每个方案最多只可用总权益的10%入市，并要求严格止损和止赢，此建议仅供参考，期市有风险，投资需谨慎。