广金期货分品种信息一览（2月19日 周一）

【国内宏观】

1、国务院总理李强主持召开国务院第三次全体会议，讨论拟提请十四届全国人大二次会议审议的政府工作报告，并对做好开年工作进行动员。李强强调，一年之计在于春。春节假期已过，国务院各部门要按照中央经济工作会议的部署，迅速进入工作状态，抓紧抓实各项工作，奋力推动高质量发展取得新成效。要多做有利于提振信心和预期的事，保持政策制定和执行的一致性稳定性，以务实有力的行动来提振全社会的信心。（资讯来源：新华社）

2、央行发布《2023年第四季度中国货币政策执行报告》称，2024年中国经济有望进一步回升向好，投资继续加力，消费稳步改善，外贸韧性较强，预计物价总体呈温和回升态势。要始终保持货币政策稳健性，增强宏观政策取向一致性，持续推动经济实现质的有效提升和量的合理增长。《报告》明确下一阶段货币政策主要思路：一是保持融资和货币总量合理增长；二是充分发挥货币信贷政策导向作用；三是把握好利率、汇率内外均衡；四是不断深化金融改革和对外开放；五是积极稳妥防范化解金融风险。

3、1月全国居民消费价格（CPI）同比下降0.8%，环比上涨0.3%；工业生产者出厂价格（PPI）同比下降2.5%，环比下降0.2%。国家统计局指出，1月份，受节日效应影响居民消费需求持续增加，全国CPI环比上涨0.3%，连续两个月上涨；受上年同期春节错月对比基数较高影响，同比下降0.8%。受国际大宗商品价格波动、国内部分行业进入传统生产淡季等因素影响，全国PPI环比、同比下降，但降幅均收窄。

【海外宏观】

1、美国1月CPI涨幅超预期，1月未季调CPI同比上涨3.1%，预期2.9%，前值3.4%；季调后CPI环比上涨0.3%，预期及前值均为0.2%；未季调核心CPI同比上涨3.9%，预期3.7%，前值3.9%；核心CPI环比上涨0.4%，预期及前值均为0.3%。数据公布后，美国短期利率期货交易员押注美联储6月之前不会降息，互换市场定价美联储2024年降息不到100个基点。（资讯来源：Wind）

2、美联储博斯蒂克表示，鉴于当前经济形势，美联储无需急于降息；强劲的经济支持美联储谨慎调整货币政策，将继续努力将通胀率压低至2%。博斯蒂克预计，2024年美联储将进行两次降息。美联储戴利表示，对经济的预期仍接近去年12月制定最新预测时的水平；3次降息是今年的合理基准；中性利率现在估计在0.5至1之间，名义利率在2.5至3之间。（资讯来源：Wind）

3、欧洲央行行长拉加德表示，近期数据持续显示经济活动疲软，经济活动疲软在各个领域普遍存在，从建筑和制造业到服务业。欧洲央行将继续采取数据为依据的方法。欧洲央行需要更多数据来显示通胀率将达到2%。（资讯来源：Wind）

【国债】

1、央行网站公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，开展1050亿元公开市场逆回购操作和5000亿元中期借贷便利（MLF）操作，利率分别维持在1.8%、2.5%。央行已连续15个月增量续作MLF，本月操作量增价平，基本符合市场预期。不过，维持MLF利率不变在一定程度上也预示着2月20日央行下调LPR利率的可能性有所降低。（资讯来源：Wind）

2、债基仍在持续走俏。一方面，在春节前后新发基金中，几十亿乃至近80亿元“爆款”债基频现；另一方面，在2024年以来新成立的基金中，债基募集规模占比高达75%，占据绝对“C位”。（资讯来源：券商中国） 

【股指】

1、明晟指数（MSCI）公司近日公布2月份指数审议结果。尽管是例行调整，但由于看上去仅调入4只，而被调出48只A股，市场对此存在一些误解，认为此次调整对A股影响颇大，被调出的48只股票属于问题股。本次调样为常规季度调整，A股20%的纳入比例没有变化。股票调入调出仅仅是技术行为，和这只股票本身有没有问题并无直接关系。（资讯来源：证券时报） 

2、恒生指数公司宣布2023年第四季度恒生指数系列检讨结果，所有变动将于2024年3月4日起生效。其中，恒生指数成份股没有变动，成份股数量维持82只；恒生中国企业指数成份股纳入中国联通，剔除中升控股，成份股数量维持50只；恒生科技指数纳入同程旅行，剔除万国数据，成份股数量维持30只。（资讯来源：Wind）

3、2024年国内电影票房已突破100亿元。春节档电影市场持续火爆。灯塔专业版数据显示，2024年春节档电影总票房（含预售）已突破70亿元，升至春节档影史票房第二名；观影人次超1.4亿人，总场次（含预售）突破381万场，刷新中国影史春节档总场次纪录。（资讯来源：Wind）

【玉米】

1、进口玉米相比国产玉米仍旧有明显价格优势，饲料企业有偏多的进口玉米库存，春节过后饲料企业以消化库存为主，采购心态较为谨慎，以随用随采为主。2月份，中国玉米供应总体依旧充足，产区种植户及贸易商售卖积极性依旧偏高，对价格总体依旧利空。春节前备货已经收尾，对玉米价格的实际影响明显有限，预判2月份大多数时候，产区玉米价格总体依旧偏弱走势为主的可能性大，2月下旬后则有短时上涨倾向存在因为需求端春节前备货量有限节后有一个相对集中的补库影响。（资讯来源：饲料行业信息网）

2、美国农业部（USDA）展望论坛：预计2024年美国玉米期末库存为25.32亿蒲。（路透预期值为25.94亿蒲，彭博预期值为24.93亿蒲，2023年最终期末库存为12.67亿蒲，2023年展望论坛为18.87亿蒲）。（资讯来源：金十数据）

【棉花】

1、2月18日，中国主港报价大幅上涨。国际棉花价格指数(SM)103.46美分/磅，涨2.68美分/磅，折一般贸易港口提货价18070元/吨(按1%关税计算，汇率按中国银行中间价计算，下同);国际棉花价格指数(M)101.66美分/磅，涨2.67美分/磅，折一般贸易港口提货价17759元/吨。

当日主要品种价格如下:

SM 1-1/8"级棉中，美国C/A棉的报价为104.91美分/磅(下同)，折人民币一般贸易港口提货价18320.81元/吨(按1%关税计算，下同)。

美国E/MOT棉的报价为105.70，折人民币一般贸易港口提货价18452.92元/吨。

澳棉报价为103.11，折人民币一般贸易港口提货价18012.56元/吨。

巴西棉报价为102.78，折人民币一般贸易港口提货价17957.52元/吨

乌兹别克斯坦棉报价为97.57，折人民币一般贸易港口提货价17054.78元/吨。

西非棉的报价为103.91，折人民币一般贸易港口提货价18144.67元/吨。

印度棉的报价为97.38，折人民币一般贸易港口提货价17021.75元/吨。

美国E/MOT M 1-3/32"级棉的报价为103.89，折一般贸易港口提货价18144.67元/吨。（资讯来源：中国棉花网）

2、春节期间，尽管棉花基本面和宏观面利空消息占据主导，但投机力量推动ICE棉花期货突破90美分，之后继续强势拉升，盘面高点不断刷新，最高点达到96.42美分，至2月16日主力5月合约收于94.42美分，较节前上涨近5美分，涨幅5.3%。2月9日至16日，ICE期货日最高成交量超过10万手。

USDA展望论坛举行——USDA农业展望论坛对2024/25年度的全球供需进行了初步展望，2024/25年度全球棉花产量预计增长3%，产量略大干消费，期未库存增加90万包。随着供应链库存的消化、宏观经济环境向好和棉花供应增加，棉花消费量预计止跌回升，棉花价格预计小幅反弹。2024/25年度，美国棉花预计大幅扩种，产量同比大幅增加。

美棉出口继续下降—— 2月2日至8日，美国2023/24年度陆地棉净出口签约量为3.64万吨，较前周减少44%，较前四周平均值减少49%，中国签约1.31万吨。陆地棉出口装运量为6.26万吨，较前周增长11%，较前四周平均值增长6%，对中国装运2.7万吨。截至目前，本年度美棉出口销售累计达到USDA预测的89%，近五年同期均值是86%。（资讯来源：中国棉花网）

【蛋白粕】

1、USDA的2月报告偏空。① 巴西大豆产量下调：2 月预估1.56 亿吨，低于1 月预估1.57 亿吨，但高于市场预期1.53 亿吨，也高于巴西作物机构Conab 预估的1.494 亿吨；报告还将2022/23 年度巴西大豆产量从1.6 亿吨上调至1.62亿吨。② 2023/24 年度美豆期末库存上调：2 月预估3.15 亿蒲（约857 万吨），1 月预估2.8 亿蒲（约762 万吨），高于市场预期的2.84 亿蒲。此外，市场关注的2023/24 年度阿根廷大豆产量没有调整，维持5000 万吨不变，市场预期约5084 万吨。

2、本次期末库存调整是因为美豆出口下调：美豆出口下调95 万吨至4681 万吨。美豆2023/24 年度周度对中国装船约89 万吨，累计对中国装船约1878 万吨（去年同期约2673 万吨），同比下降795 万吨。

3、2 月15 日USDA 展望论坛预计，2024 年美国大豆种植面积8750 万英亩，高于去年的8360 万英亩。2023 年该论坛预估2023 年美豆种植面积8750 万英亩，而实际种植面积为8360 万英亩。

4、2 月中下旬，阿根廷主产区降水偏少。据2 月16 日天气预报，2 月16 日～2 月22 日，阿根廷大豆主产区降水很少，2月23 日～3 月2 日降水环比增加，累计降水偏低。巴西主产区：降水基本正常，气温偏高。

【生猪】

1、春节假期间，猪价先涨后跌为主。春节前期，养殖端出栏稍停滞，叠加局部雨雪天气对生猪调运产生不利影响，市场供应减少，屠企维持低开工率，加之节日需求提振，支撑猪价连续上涨。春节后期，随着居民陆续返工，节日氛围转弱，生猪消费表现疲软，居民猪肉消费基本以消耗节前备货为主，市场购销清淡，猪价开始转跌。（资讯来源：饲料行业信息网）

2、春节期间，广东、广西生猪价格先涨后跌。当前广东生猪出栏价在14.80-15.40元/公斤，较节前上涨0.60-0.80元/公斤；广西生猪出栏价在13.90-14.40元/公斤，较节前无明显涨跌。集团场多于初五前后开始恢复竞价、出栏，市场交投回归正常，供给压力逐步释放但终端需求明显走弱，短期市场供强需弱、猪价延续弱势运行。（资讯来源：养猪信息网）

【白糖】

1、据外媒近日报道，受甘蔗短缺影响，肯尼亚食糖产量在2023年经历了40%的下滑，达到了四年来的最低点。

肯尼亚国家统计局发布的数据显示，2023年肯尼亚产糖量下降至47.28万吨，较上一年的79.66万吨有明显下降。

根据肯尼亚国家统计局的最新数据，当地糖价已从2023年1月的每公斤159先令上涨至2024年1月底的209先令，上涨了32%。（资讯来源：泛糖科技）

2、截至2月13日当周，ICE原糖期货+期权总持仓为1154590手，较前一周下降3629手。投机多头持仓163216手，较前一周减少1714手；投机空头持仓129684手，较前一周减少7716手；投机净多持仓为33532手，较前一周增加6002手。（资讯来源：泛糖科技）

3、分析机构Green Pool在2月6日发布的预测中称，2024/25榨季全球食糖供需缺口预计将扩大至78.8万吨。

Green Pool还预测，2023/24榨季全球食糖供需缺口预计为42.7万吨，大幅低于2022/23榨季840万吨的供需缺口。（资讯来源：泛糖科技）

【油脂】

1、金十期货2月17日讯，南部半岛棕榈油压榨商协会（SPPOMA）数据显示，2024年2月1-15日马来西亚棕榈油单产减少19.42%，出油率增加0.51%，产量减少17.21%。(金十数据APP)

2、据马来西亚棕榈油局MPOB消息，马来西亚2024年3月毛棕榈油的出口税维持在8%，但将2024年3月的参考价从2月的3571.39林吉特/吨上调至3793.94林吉特/吨。(金十数据APP)

3、据船运调查机构SGS公布数据显示，预计马来西亚2月1-15日棕榈油出口量为492654吨，较上月同期出口的514890吨减少4.3%。据马来西亚独立检验机构AmSpec，马来西亚2月1-15日棕榈油出口量为500889吨，较上月同期出口的604474吨下降17.1%。据船运调查机构ITS数据显示，马来西亚2月1-15日棕榈油出口量为561614吨，较上月同期出口的629918吨减少10.84%。(金十数据APP)

4、印尼1月份毛棕榈油出口增至207万吨。(金十数据APP)

【原油】

1、美国商品期货交易委员会（CFTC）：截至2月13日当周，WTI原油投机性净多头头寸增加24655手至79694手。(资讯来源：金十数据）

2、贝克休斯公布的数据显示，截至2月16日的一周，美国在线钻探油井数量497座，比前周减少2座；比去年同期减少110座。(资讯来源：贝克休斯）

3、声明显示，美国能源部宣布为补充战略石油储备签署合同，购买295万桶美国产原油。(资讯来源：金十数据)

【化工】

1、2月10日，广西石化炼化一体化转型升级项目40万吨/年聚丙烯装置现场正在施工，污染雨水池、聚合单元、机柜间、变电所、挤压造粒厂房、掺混料仓、精制压缩等单元土建施工正在有序推进。（资讯来源：Wind）

2、2月7日，内蒙古兴安盟行政公署与中广核风电有限公司、中化学建设投资集团有限公司，就中广核兴安盟200万千瓦风电制氢制甲醇一体化项目，共同签署了合作开发协议。中广核兴安盟200万千瓦风电制氢制甲醇一体化项目总投资约160亿元，年生产绿色甲醇约80万吨。其中一期100万千瓦风电项目，计划于2024—2025年实施，年产约40万吨绿色甲醇。（资讯来源：煤化工信息网）

【天然橡胶】

1、据马来西亚统计局2月9日消息，2023年12月天胶出口量同比降5.1%至45,591吨，环比降11.7%。其中41.5%出口至中国，其他依次为德国12.7%、伊朗3.9%、美国3.8%、巴基斯坦2.8%。12月马来西亚天胶进口量为131,629吨，同比增66.9%，环比增18.9%。标准胶、浓缩乳胶、其他形状天然橡胶为主要进口类别，其主要进口来源国为泰国、科特迪瓦、菲律宾、缅甸等。12月可监控天胶产量为30,342吨，同比降0.7%，环比降1.1%。其中小园种植产量占88%，国有种植园产量占12%。（资讯来源：QinRex）

2、最新数据显示，2023年美国进口轮胎共计25447万条，同比降10.5%。其中，乘用车胎进口同比增1.1%至16522万条；卡客车胎进口同比降16.2%至4965万条；航空器用胎同比降13%至28.7万条；摩托车用胎同比降33%至261万条；自行车用胎同比降63%至516万条。2023年，美国自中国进口轮胎数量共计2561万条，同比降35%。其中，乘用车胎同比降17%至241万条；卡客车胎同比降39%至199万条。（资讯来源：QinRex）

3、据中国汽车工业协会统计，1月，汽车产销分别完成241万辆和243.9万辆，环比分别下降21.7%和22.7%，同比分别增长51.2%和47.9%。 1月，商用车产销分别完成32.7万辆和32.4万辆，环比分别下降10.7%和11.1%，同比分别增长66.2%和79.6%。与上月相比，客车和货车产销均呈不同程度下降;与上年同期相比，客车、货车产销均呈明显增长。1月，商用车中货车产销分别完成29.2万辆和28.9万辆，环比分别下降6.4%和6.6%，同比分别增长65.9%和81.8%。客车产销均完成3.5万辆，环比分别下降35.3%和36.5%，同比分别增长68.1%和63.4%。（资讯来源：中国商用汽车网）

【黑色金属】

1、住建部：未来，我国将每年改造10万公里以上地下管线。今年我国将大力推进城市地下管网改造，实施城市排水防涝能力提升工程，深入推进城市生命线安全工程建设。（资讯来源：Mysteel）

2、中钢协：2024年，将侧重解决标准体系建设和钢铁产品结构优化问题，聚焦装配式钢结构住宅建筑，进一步完善设计规范与用钢标准融合体系建设，遴选钢结构住宅建筑成熟技术推广应用，深化绿色建筑、智慧建筑与钢铁行业的合作。（资讯来源：Mysteel）

3、2月14日，克而瑞研究发布的报告显示，截至1月底，第一批房地产项目“白名单”陆续出炉并已推送给商业银行，共涉及房地产项目3218个，商业银行向27个城市83个项目发放贷款共178.6亿元。2024年1月，在融资支持政策作用下，65家典型房企的融资总量环比增加25.5%，发债规模环比增加27.4%。（资讯来源：Mysteel）

4、2月14日，中信股份在港交所发布公告，因矿主Mineralogy公司拒绝了尾矿坝扩建项目，中信澳矿现被迫将2024年铁精粉预计产量下调至约1400万湿吨（2023年产量约2100万湿吨）。（资讯来源：Mysteel）

【铜】

加拿大矿业公司 Lundin Mining 2月12号表示，其位于葡萄牙的 Neves-Corvo 矿场的一名员工在地下操作一台设备时发生坠落事故，不幸身亡。该公司表示，主要生产铜和锌的矿山已暂时停止运营，正在与葡萄牙当局合作进行调查。该矿山计划2024年至少生产3万吨铜，12万吨锌。（资讯来源：SMM）

全球化矿产商英美资源集团报告称，2023年铜产量增长24%至82.6万吨，低于此前预估的83-87万吨区间。该公司维持2024年铜产量指导目标在73-79万吨不变。该公司2023年镍产量为4万吨，较2022年的3.98万吨增加1%。（资讯来源：SMM）

【镍、不锈钢】

1、必和必拓15日表示，由于镍价大幅下跌和印尼镍供应持续增加，决定对旗下西澳大利亚镍业公司的账面价值计提了约 25 亿美元的非现金减值费用，其中包括 Nickel West 业务和 West Musgrave 项目。这一减值导致西澳大利亚镍业公司的净运营资产账面价值减少至负3亿澳元，其中包括总计约9亿澳元的关闭和恢复拨备。必和必拓还在审查西澳大利亚镍业公司的开发计划，重点是保留现金，其中包括使西澳大利亚镍业公司进入保养和维护期的可能性。（资讯来源：SMM）

2、嘉能可 2月12日表示，由于镍价大幅下跌继续冲击该行业，该公司将关闭并出售其在新喀里多尼亚共同拥有的亏损的 Koniambo Nickel SAS (KNS) 业务中的股份。（资讯来源：SMM）

【锌】

【South32批准了总投资为21.6亿美元的Hermosa 锌铅银项目】日前，South32 董事会已批准建设总资本支出为 21.6 亿美元的锌铅银项目， 该项目位于美国的亚利桑那州。预计该项目将在 2027 财年下半年实现首次生产，并在 2030 财年达产。该项目包括地下开采的矿山和年处理能力为430万吨的矿石处理厂，预计每年贡献大约12万吨锌，15万吨铅和8百万盎司银。（资讯来源：SMM）

【铝】

2023年中国铝土矿全年进口14138万吨，进口量创历史新高，较上年增长12.9%。其中，自几内亚进口9913万吨，增长40.9%；自澳大利亚进口3456万吨；自印尼进口183万吨，同比下降90.4%；此外，中国还自土耳其、黑山共和国、巴西、加纳等10个国家合计进口铝土矿587万吨。2023年中国进口氧化铝182.7万吨，减少8.2%；出口125.2吨，增长24%。(文章来源：生意社采编)

【锂】

2024年1月国内碳酸锂产量约4.2万吨，环比-5.6%，同比15.6%。分原料情况看，部分辉石料锂盐企业由于行情低迷，且冬季矿端的开采和运输效率较低，存在减停产情况导致产量减少，但部分锂盐企业代工订单增量和个别新投产企业爬产而抵消整体减量；而多数外购锂云母的中小型锂盐企业持续亏损而整体减量；多数回收料锂盐企业也在持续亏损状态下选择进行减停产。 进入2月，多数锂盐企业的生产部门春节假期休假和集中检修季将成为碳酸锂产量的主要扰动因素，叠加行情低迷下多数中小型锂盐企业于1月中下旬开始选择进行、减、停产，国内碳酸锂产量将显著减少，预计国内2月碳酸锂产量约3.2万吨，环比-22.9%，同比3.9%。(文章来源：生意社采编)